Panoramica generale dell'ASC 815

L'ASC 815 stabilisce i principi contabili per i derivati e le attività di copertura secondo i GAAP US. Un derivato è uno strumento finanziario il cui valore cambia in risposta a un sottostante specifico (come tassi di interesse, tassi di cambio o prezzi delle materie prime) e che richiede poco o nessun investimento iniziale. Secondo l'ASC 815-10-15-1, tutti i derivati devono essere iscritti in bilancio a fair value, indipendentemente dallo scopo per cui sono stati acquisiti.

Iscrizione iniziale e valutazione

Quando un'entità acquisisce un derivato, deve iscritto inizialmente al suo fair value. Successivamente, il derivato continua ad essere misurato al fair value in ogni data di bilancio. Le variazioni nel fair value hanno impatti contabili differenti a seconda che lo strumento sia designato come strumento di copertura o meno (ASC 815-20-25-1).

Contabilità delle coperture

L'ASC 815 consente una contabilità speciale per le coperture designate, che sono suddivise in tre categorie secondo l'ASC 815-20-25-2:

• Coperture del valore equo: proteggono dall'esposizione alle variazioni del fair value di un'attività, passività o impegno ferma. Gli utili e le perdite sul derivato e sull'elemento coperto vengono entrambi iscritti nel conto economico nello stesso periodo.

• Coperture dei flussi finanziari: proteggono dall'esposizione alla variabilità dei flussi finanziari attesi. Le porzioni efficaci delle variazioni di fair value vengono riconosciute nel conto economico complessivo (OCI) e successivamente reclassificate nel conto economico quando l'elemento coperto impatta il risultato.

• Coperture degli investimenti netti: proteggono gli investimenti netti in operazioni estere. Il trattamento è simile alle coperture dei flussi finanziari.

Inefficacia della copertura

Non tutta la variazione nel fair value del derivato tipicamente compensa la variazione nell'elemento coperto. La porzione inefficace, secondo l'ASC 815-30-35-1, deve essere riconosciuta immediatamente nel conto economico, indipendentemente dalla categoria di copertura. Questo incentiva le entità a mantenere relazioni di copertura altamente efficaci.

Derivati non designati come coperture

I derivati che non sono designati come strumenti di copertura, o che non soddisfano i criteri di copertura specificati in ASC 815-20-25, devono avere tutte le variazioni nel fair value iscritte nel conto economico corrente. Questo trattamento è più conservativo e riflette i cambiamenti nel valore economico dell'entità.

Documentazione richiesta

Per qualificarsi come copertura contabile, l'entità deve documentare formalmente la relazione di copertura, incluso l'obiettivo di gestione del rischio e la strategia, secondo l'ASC 815-20-25-6. Questa documentazione deve essere effettuata alla designazione della copertura.